Экономика России на пальцах за 5 минут

SWIFT

В связи с ситуацией на Украине эта аббревиатура стала часто употребляемой. Чиновники предложили отключить Российские банковские организации от международной системы SWIFT. Что же это за система и к чему может привести это отключение?

Общество всемирных межбанковских финансовых телекоммуникаций (от англ. Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunications) — международная межбанковская система передачи информации и совершения платежей. Основана в 1973; соучредителями выступили 239 банков из 15 стран. SWIFT — кооперативное общество, созданное по бельгийскому законодательству, принадлежащее его членам — более чем 9000 банкам из 209 стран (2010 год). Главный офис расположен в Брюсселе.

В настоящий момент членами SWIFT являются более 10 000 организаций, в том числе около 1000 корпораций. Фактически, эта единая для всего мира система, которая занимается передачей информации о совершенных операциях с деньгами, то есть транзакциях (если обобщать, то транзакцией является любая операция, повлекшая за собой изменение состояния счета клиента).

Если бы Россию отключили от SWIFT, то это могло бы на некоторое время полностью парализовать работу российских банков в области международных операций. Это попросту означало бы подорожание банковских услуг, как для простых людей, так и для бизнеса.

На сегодняшний день от SWIFT нас так и не отключили, однако в отношении других санкций зарекаться все же не стоит.

Баррель

Баррель — единица измерения объёма нефти, равная 42 галлонам или 158,988 литрам. В Росси, до введения метрической систем, также существовал свой баррель — это русская бочка, которая равнялась 40 ведрам или 491,96 литрам. На мировом рынке, в отличие от внутрироссийского, где нефть продаётся тоннами, баррель используется в качестве основной единицы измерения, и цена на основные мировые марки нефти устанавливается в долларах за баррель. Эталонной маркой «черного золота» является добываемая Великобританией в Северном море нефть Brent — именно ее цена является базовой для определения стоимости остальных марок.

Бивалютная корзина

Бивалютная корзина являлась операционным ориентиром курсовой политики Центрального Банка России в период с 1 февраля 2005 г. по 10 ноября 2014 г, когда Банк России упразднил коридор бивалютной корзины и прекратил проведение регулярных интервенций. До 2005 года российский рубль был привязан только к доллару и ЦБ определял свою курсовую политику, исходя из задачи стабилизации курса российской валюты к американской. Бивалютная корзина являлась средневзвешенным курсом рубля по отношению к доллару и евро. В момент введения бивалютная корзина складывалась из 0,1 евро и 0,9 доллара США. Текущие значения установлены 8 февраля 2007 года; бивалютная корзина состоит из 0,45 евро и 0,55 доллара США. Стоимость бивалютной корзины складывается следующим образом: 45% курса евро ЦБ + 55% курса доллара ЦБ = стоимость корзины в рублях.

Валютный коридор

Чтобы ситуация в экономике носила более стабильный и предсказуемый характер, ЦБ РФ вынужден следить за курсом своей валюты, то есть рубля. Валютный коридор — один из методов контроля Центрального банка за курсом национальной валюты, заключающийся в определении верхнего и нижнего пределов изменения курса. Однако излишнее укрепление рубля тоже может негативно сказаться на экономике — в первую очередь пострадает средний и крупный бизнес, возрастет стоимость экспорта, в том числе нефти и газа, следовательно, государственный бюджет получит меньше средств, а стоимость государственных услуг, которая исчисляется в рублях, соответственно, возрастет. На текущий момент нижняя граница валютного коридора составляет 37,25 рубля за стоимость бивалютной корзины, а верхняя — 46,25 рубля. Осуществляется такая корректировка курса с помощью валютных интервенций.

Ставка рефинансирования

Это процентная ставка, ставка, которую ЦБ РФ использует при предоставлении кредитов коммерческим банкам в порядке рефинансирования (т. е. кредитования Банком России прочих кредитных организаций). Предполагается, что ставка рефинансирования — это ставка, сформированная рынком по некоторым наиболее активным операциям ЦБ и применяемая с коммерческими банками. С ее размерами всегда можно ознакомиться на официальном сайте ЦБ РФ.

Она важна для того населения, кто имеет депозит (денежный вклад в любом банке). Почему? Если процентная ставка по депозиту менее процентной ставки рефинансирования, то полученный доход не будет облагаться налогом.

Если же доход больше, то налоговая ставка устанавливается в размере 35% (за исключением пенсионных депозитов на срок не менее 6 месяцев, по которым ставка составляет 13%).

Например: вы принесли и положили в банк 10 000 рублей, под 15% годовых (а ставка рефинансирования 11% на конец июля этого года), рассчитывая получить через год 15000 рублей, вы прибыли вновь. Однако получите только 11 360 рублей. Почему?

Ставка банка 15%, сумма через год по ставке банка: 10 000+15%=11 500руб.
По ставке рефинансирования: 10 000+11%=11 100руб.
Налоговая база (сумма с которой высчитывают налог): 11 500-11 100=400руб.
Налог (35%) 400х35%=140руб.
Фактическая сумма (за вычетом налогов): 11 500-140=11 360руб.
Итого фактическая доходность по вкладу: 13,6%, а не 15%.

Валютные интервенции

Если говорить простым языком, валютная интервенция — это обычная покупка или продажа национальной валюты. Данная покупка/продажа осуществляется представителями Центрального банка страны, в которой действует эта валюта. Самой основной и первой целью валютной интервенции являются исключительно интересы страны, а именно её экономической сферы. Можно сказать, что валютная интервенция является своеобразным рычагом в сфере регулирования денежной политики страны.

Берется валюта из так называемых валютных резервов — государственных накоплений в виде иностранной валюты. Понятно, что такие резервы отнюдь не безграничны. Поэтому если ЦБ будет слишком усердствовать в валютных интервенциях, то резервы истощатся и удерживать курс рубля в рамках валютного коридора будет нечем.

Если это произойдет, то на рынке возникнет повышенный спрос на иностранную валюту, так как все будут ожидать от рубля дальнейшего падения. При этом сумасшедший спрос на валюту только ускорит падение нашего «деревянного». Подобная ситуация случилась в России в 1998 году и стала одной из причин дефолта (финансовая несостоятельность).

Фьючерс

Фьючерс (от английского futures contract) — это вид одной из сделок, которая заключается на бирже между поставщиком и покупателем. В условиях такой сделки обговариваются фиксированная цена и фиксированный срок продажи. Проще говоря, это отложенный договор о купле-продаже чего-либо по установленной цене в установленный срок.
Благодаря фьючерсным контрактам продавец страхует себя от возможного падения цены на свой товар, а покупатель, наоборот, надеется приобрести товар по более выгодной цене, чем она будет на момент фактического осуществления сделки.

С помощью фьючерсов торгуют всем, чем можно торговать на бирже — акциями, товарами, валютой.